融资租赁合同认定标准及风险防范研究

在项目融资和企业贷款领域，融资租赁作为一种常见的融资方式，其法律性质和合规性问题逐渐成为行业关注的焦点。在司法实践中，部分案件中法院认定某些“融资租赁合同”不符合融资租赁合同的法律构成要件，被定性为民间借贷或其他金融活动。结合项目融资和企业贷款行业的特点，深入分析融资租赁合同认定标准及风险防范的关键问题。

融资租赁合同的基本概念与法律特征

融资租赁（Leasing），又被称作设备租赁或回租租赁，是一种结合了融资与融物特性的交易方式。根据中国相关法律规定，融资租赁合同的本质在于“融资 融物”，既要具备融资的目的，又要满足租赁物的实际转移和使用。具体而言，融资租赁合同需要符合以下法律特征：

1. 主体适格性：出租人必须是依法成立的法人或其他组织，通常为专业的融资租赁公司；承租人可以是企业或个人，但需具备相应的民事行为能力。

融资租赁合同认定标准及风险防范研究 图1

2. 租赁物的真实存在与转移占有：融资租赁的核心之一在于租赁物的实际交付使用，其所有权在租赁期间由出租人持有，承租人享有使用权。

3. 融资目的的明确性：融资租赁的主要目的是为承租人提供资金支持，而非单纯的租赁服务。合同条款中需要明确融资金额、期限、利率等关键要素。

4. 风险与收益的对称性：在融资租赁关系中，出租人承担租赁物贬值的风险，享有租金收入；承租人则通过支付租金获得设备使用权，并在合同期满后可以选择购买或续租。

融资租赁合同认定标准及风险防范研究 图2

司法实践中，在认定融资租赁合同是否符合法律构成要件时，法院通常会对上述要素进行全面审查。在某案例中，法院认为当事人之间签订的“融资租赁合同”，只是以租赁为名掩盖借贷关系，因此作出了否定性认定。这种情况下，承租人通过虚构租赁物或未实际转移占有等方式规避监管，最终导致法律风险。

司法实践中对融资租赁合同的认定标准

在中国，《民法典》第737条明确规定了融资租赁合同的形式要求：“融资租赁合同应当采用书面形式。”发布的《融资租赁纠纷案件司法解释》进一步细化了融资租赁合同生效的条件。具体包括：

1. 租赁物的真实转移：出租人需证明其已实际向承租人交付租赁物，或者承租人已实际控制并使用租赁物。

2. 融资性质的确凿证据：合同中应明确约定租金的计算方式是否包含本金和利息，并提供相关支付凭证或流水记录。

3. 双方权利义务的对等性：融资租赁不同于单纯的民间借贷，在风险与责任分配上具有特殊性。出租人需承担租赁物毁损、灭失的风险，除非另有特别约定。

法院在认定融资租赁合还会综合考虑交易背景、行业惯例等因素。在某设备回租案件中，法院认为承租人与出租人为关联企业，且租赁物价值明显高于租金总和，这种“低 rent高value”模式容易引发利益输送的质疑，最终被判定为无效。

项目融资与企业贷款中的常见风险及防范措施

在项目融资和企业贷款领域，部分企业或个人为了规避监管或降低融资成本，往往采取虚假融资租赁的方式进行操作。这种行为不仅扰乱了正常的金融市场秩序，还给各方参与者带来了潜在的法律风险。以下是常见的几种风险类型及其防范措施：

1. 合同被认定为无效的风险

风险表现：承租人与出租人之间未实际转移租赁物占有，或者租赁物不存在真实交易背景。

防范措施：

确保租赁物的实际交付并完成验收程序；

在合同中明确约定租赁物的来源、权属证明及其交付方式；

保留完整的交易记录和财务凭证。

2. 关联方利益输送的风险

风险表现：承租人与出租人为同一控制下的关联企业，容易导致租金定价不合理或资产价值虚高。

防范措施：

独立第三方评估机构对租赁物价值进行客观评估；

在合同中约定合理的风险分担机制；

通过法律顾问审查关联交易的合法性和公允性。

3. 被认定为民间借贷的风险

风险表现：融资租赁交易实质上表现为单纯的“钱款往来”，缺乏真实的租赁关系。

防范措施：

确保融资租赁合同条款符合法律规定，特别是融资与租赁结合的本质特征；

在合同中明确区分租金的构成和用途；

通过合法的金融中介结构进行操作。

4. 监管合规风险

风险表现：部分企业利用融资租赁方式绕开信贷额度或资本项目审查。

防范措施：

遵循国家金融监管部门的规定，确保融资行为合法合规；

建立完善的内部风控体系，加强对融资租赁项目的审核和监控。

行业规范与法律建议

为了防范融资租赁合同被认定为无效的风险，行业内应当加强自律，并严格遵守相关法律法规。具体建议如下：

1. 强化合同管理：企业应当严格按照《民法典》及司法解释的要求，制定标准化的融资租赁合同模板，并由专业律师团队进行逐项审核。

2. 规范交易流程：从租赁物的选择、交付使用到租金支付的全过程都应有据可查，确保各环节符合法律法规和行业规范。

3. 加强风险预警：建立融资租赁项目的动态监测机制，及时发现和处置潜在风险。通过数据分析识别异常交易模式。

4. 注重证据保存：妥善保管与融资租赁相关的所有文件和资料，包括合同文本、交付记录、租金支付凭证等，以备不时之需。

5. 借助专业机构：在开展融资租赁业务时，建议引入第三方专业机构（如评估公司、公证机关）提供服务支持，提高交易的透明度和公信力。

融资租赁作为一种重要的融资工具，在项目融资和企业贷款中发挥着积极作用。部分企业和个人为追求短期利益而采取规避监管的行为，不仅增加了自身的法律风险，也影响了金融市场的健康发展。为此，行业内应当提高合规意识，严格按照法律法规开展业务，并通过完善的内控制度和专业化的风险管理措施，确保融资租赁交易的合法性和有效性。

在司法实践中，法院对于融资租赁合同的认定标准日益严格，这既是对行业规范的有力推动，也是对从业者提出的新要求。只有坚持“融资 融物”的本质特征，遵循相关法律法规的规定，才能真正实现融资租赁业务的健康可持续发展。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）