北京中鼎经纬实业发展有限公司工行信用卡转贷款|个人不良资产处置与风险防控

随着经济下行压力加大，银行信用卡业务面临的逾期率和不良率上升问题日益突出。作为国内大型商业银行之一的工商银行（以下简称"工行"），在信用卡业务方面同样面临巨大的存量风险压力。在此背景下，工行信用卡转贷款业务应运而生，并成为当前项目融资领域的重要研究方向。从工行信用卡转贷款的定义、业务模式、市场现状及等方面展开详细分析。

工行信用卡转贷款业务概述

工行信用卡转贷款是指银行将其信用卡业务中形成的不良资产打包，通过协议或市场化方式转让给第三方投资者或机构的过程。这种处置方式不仅能够有效降低银行的资本占用和风险敞口，还能通过市场化定价机制实现不良资产价值的最大化。

根据银行业信贷资产登记流转中心（银登中心）数据显示，2024年四季度和2025年一季度个人不良贷款批量转让业务成交项目共396单，成交规模超过1085亿元，其中信用卡透支规模超过158亿元。工行作为国内信用卡业务的领军者之一，在这一领域也进行了积极探索和实践。

工行开展信用卡转贷款业务的主要原因

工行信用卡转贷款|个人不良资产处置与风险防控 图1

1. 应对存量风险释放的需要

受经济环境影响，部分借款人还款能力下降，导致信用卡逾期率上升。特别是在2025年一季度，商业银行挂牌不良贷款热度明显升温。据券商中国统计，今年一季度共有8家商业银行挂牌转让26个信用卡不良贷款资产包，合计未偿本息规模已达27.7亿元。

2. 满足监管要求与资本管理需求

根据银保监会的相关规定，银行需要对不良资产进行及时处置，以维护资本充足率和风险抵御能力。通过开展信用卡转贷款业务，工行可以将部分难以短期收回的不良资产转移至表外，从而腾出更多的资本空间用于支持实体经济。

3. 践行市场化原则与创新转型

银行间信贷资产流转是金融市场化改革的重要举措之一。工行通过开展信用卡转贷款业务，不仅能够优化资产负债结构，还能为投资者提供新的投资渠道。

工行信用卡转贷款的主要业务模式

（一）资产证券化（ABS）

这是一种较为常见的不良资产处置。具体操作流程如下：

1. 工行将符合条件的信用卡不良资产筛选出来

2. 组建Asset-Backed Securitization (ABS)项目

3. 通过承销商发行债券，投资者债券份额

4. 原始权益人（工行）继续收取还款，作为信托受托机构

这种的优势在于：

可以实现风险隔离

能够分散投资风险

具有较高的流动性

（二）收益权转让模式

在这种模式下，不良资产的所有权仍然属于原银行（工行），但投资者通过协议获得特定期间的利息收入。具体操作包括：

1. 工行与资产管理机构签订收益权转让协议

2. 由第三方机构负责后续催收和清偿工作

3. 投资者根据回收情况收取相应收益

这种的特点是：

不改变资产所有权归属

操作流程相对简单

风险可控性较高

当前市场现状与面临的挑战

（一）市场供给过剩与需求不足并存

尽管工行等大型银行积极开展信用卡转贷款业务，但目前市场上优质资产仍然供大于求。这导致了资产价格的下降压力。

（二）风险防控压力较大

由于涉及面广、金额分散，不良资产处置过程中容易出现操作风险和道德风险。

（三）政策与合规要求不断完善

随着监管部门对金融创新的关注度提高，相关法规政策也在不断调整完善。这对参与各方的合规管理提出了更高要求。

未来发展趋势与建议

（一）深化金融科技应用

工行可以通过大数据分析和人工智能技术，建立更加精准的客户画像和风险评估模型，从而提升资产处置效率。

工行信用卡转贷款|个人不良资产处置与风险防控 图2

（二）优化产品设计与创新机制

在坚持合规的前提下，可以尝试更多创新模式，如联合ABS、结构化融资等。

（三）加强风险管理体系建设

建议从法律合规、内部审计等多个维度建立全方位的风险管理体系。

工行信用卡转贷款业务作为不良资产处置的重要方式，在服务实体经济和支持金融创新方面发挥了积极作用。但在未来发展过程中，仍然需要各方共同努力，不断完善相关机制和政策保障。

（本文所有信息均为虚构，不涉及真实个人或机构。）